医疗新政重塑了医疗行业的增长轨迹。着力于解决看病难和看病贵问题，政府大幅加大财政投入和医疗筹资方式的结构性调整构成医改的双轮驱动模式 。这使该行业内一批优质企业将面临10年10倍以上的增长机遇。其中，康美药业(600518)这一行业龙头直接受益，值得重点关注！

    康美作为国内中药饮片龙头企业，通过产能扩张与构建产业链并举，2007年全年各项经济指标继续保持良好的增长势头，资产规模继续扩大，报告期内公司实现主营业务收入129，405.67万元，比上年同期增长56.74%，未来三年将继续保持高增长态势。当前公司股价被一定程度低估，巨大的除权缺口充满想像。

    公司地处以交易珍稀药材为特色的广东普宁市，从国内外多角度控制了上游中药材资源，未来将显著享受资源型中药饮片的盈利溢价，特别是对贵重稀少中药材(西洋参和虫草等)的控制，公司将具备自主定价和提价能力。由于中药饮片上游原材料价格波动明显，国家发改委对中药饮片的最高零售价没有任何价格管制，生产企业能将原材料成本上涨向下游自主转嫁和灵活传导。同时，公司为了改善粤东地区特别是普宁市现有医疗服务条件，计划投资3亿元建设普宁市康美中医院，资金来源为企业自筹；在进军中医院，促进中医事业的同时，康美药业不放弃对中医药的投入，拟投资3亿元在四川省成都市建设成都康美中药生产基地项目，建设内容主要为药材仓储库区、药材加工、中药饮片生产车间及办公区域，公司计划分2-3期对项目进行投资，首期建设时间约为24个月。

    二级市场上，该股刚除权完毕，上方巨大的除权缺口充满想像。今日随大盘出现大幅调整，洗盘充分再次聚集填权动力，目前才11元多的股价后市上升空间广阔，可密切关注。

    广州证券